El riesgo sistémico es el riesgo de que la angustia de una o más instituciones desencadene un colapso de todo el sistema financiero. Extendemos las medidas de contribución al riesgo sistémico CoVaR (valor en riesgo condicionado a una institución) y CoCVaR (valor en riesgo condicional condicionado a una institución) y proponemos una nueva medida CoCDaR (drawdown condicional en riesgo condicionado a una institución) basada en los drawdowns. Esta nueva medida tiene en cuenta los retornos negativos consecutivos de un valor, mientras que CoVaR y CoCVaR combinan juntos los retornos negativos de diferentes períodos de tiempo. Por ejemplo, diez pérdidas consecutivas del 2% que resultan en un drawdown del 20% serán notadas por CoCDaR, mientras que CoVaR y CoCVaR no son sensibles a pérdidas relativamente pequeñas de un solo período. La medida propuesta proporciona información sobre los riesgos sistémicos bajo estrés extremo relacionado con los drawdowns. CoCDaR y su versión multivariada, mCoCDaR, estiman un impacto en grandes pérdidas acumulativas de todo el sistema financiero causadas por la angustia de una empresa individual. Puede utilizarse para clasificar las contribuciones individuales al riesgo sistémico de las instituciones financieras (bancos). CoCDaR y mCoCDaR se calculan con regresión CVaR de drawdowns. Además, mCoCDaR puede utilizarse para estimar los drawdowns de un valor como función de otros factores. Por ejemplo, mostramos cómo realizar una clasificación de estilo de drawdown de fondos dependiendo de los drawdowns de los índices. Los resultados del estudio de caso, los datos y los códigos se publican en la web.