Modelado y Pronóstico de los Beneficios de Diversificación de Cartera Realizados
Autores: Golosnoy, Vasyl; Hildebrandt, Benno; Köhler, Steffen
Idioma: Inglés
Editor: MDPI
Año: 2019
Acceso abierto
Artículo científico
Categoría
Gestión y administración
Subcategoría
Gestión de recursos
Palabras clave
Cartera financiera
Beneficios de diversificación
Retornos intradía de alta frecuencia
Reducción de volatilidad
Activo adicional
Minimización de la varianza de la cartera
Licencia
CC BY-SA – Atribución – Compartir Igual
Consultas: 22
Citaciones: Sin citaciones
Para un portafolio financiero, sugerimos una medida realizada de los beneficios de diversificación, que se basa en los rendimientos intradía de alta frecuencia. Nuestra medida cuantifica la reducción de la volatilidad, que podría lograrse al incluir un activo adicional en el portafolio. Con el fin de hacer que nuestro enfoque sea viable para los inversores, también proporcionamos modelado de series temporales tanto de la medida de diversificación realizada como del peso del portafolio realizado. El rendimiento de nuestro enfoque se evalúa tanto en muestra como fuera de muestra. Descubrimos que nuestro enfoque es útil para el propósito de minimizar la varianza del portafolio.
Descripción
Para un portafolio financiero, sugerimos una medida realizada de los beneficios de diversificación, que se basa en los rendimientos intradía de alta frecuencia. Nuestra medida cuantifica la reducción de la volatilidad, que podría lograrse al incluir un activo adicional en el portafolio. Con el fin de hacer que nuestro enfoque sea viable para los inversores, también proporcionamos modelado de series temporales tanto de la medida de diversificación realizada como del peso del portafolio realizado. El rendimiento de nuestro enfoque se evalúa tanto en muestra como fuera de muestra. Descubrimos que nuestro enfoque es útil para el propósito de minimizar la varianza del portafolio.