Reacciones del mercado a la excelencia en la gestión de la cadena de suministro
Autores: Shi, Min; Yu, Wei
Idioma: Inglés
Editor: MDPI
Año: 2018
Acceso abierto
Artículo científico
Categoría
Gestión y administración
Licencia
CC BY-SA – Atribución – Compartir Igual
Consultas: 7
Citaciones: Sin citaciones
Un reconocimiento público muy respetado de la excelencia en la gestión de la cadena de suministro (SCM) es la lista de las 25 mejores cadenas de suministro, publicada anualmente por AMR Research. Al emplear el método de estudio de eventos, este estudio examinó extensamente las reacciones del mercado de valores a los anuncios anuales de la lista de las 25 mejores cadenas de suministro de AMR, bajo varios escenarios de mercado. Los resultados mostraron que las empresas líderes en SCM superan consistentemente a las carteras del mercado alrededor de las fechas de los comunicados de prensa anuales. Los rendimientos anormales medios observados en la ventana del evento (0, +1) fueron positivos y estadísticamente significativos. Además, los hallazgos fueron robustos a través de diferentes modelos de estimación y varios índices de mercado adoptados en el estudio de eventos. Al mismo tiempo, vale la pena señalar que el efecto del evento en el rendimiento del mercado fue temporal y disminuyó dentro de los 5 días de negociación. Este estudio contribuye al creciente cuerpo de conocimiento sobre los valores estratégicos de la reputación de la empresa en general, y para la excelencia en SCM en particular.
Descripción
Un reconocimiento público muy respetado de la excelencia en la gestión de la cadena de suministro (SCM) es la lista de las 25 mejores cadenas de suministro, publicada anualmente por AMR Research. Al emplear el método de estudio de eventos, este estudio examinó extensamente las reacciones del mercado de valores a los anuncios anuales de la lista de las 25 mejores cadenas de suministro de AMR, bajo varios escenarios de mercado. Los resultados mostraron que las empresas líderes en SCM superan consistentemente a las carteras del mercado alrededor de las fechas de los comunicados de prensa anuales. Los rendimientos anormales medios observados en la ventana del evento (0, +1) fueron positivos y estadísticamente significativos. Además, los hallazgos fueron robustos a través de diferentes modelos de estimación y varios índices de mercado adoptados en el estudio de eventos. Al mismo tiempo, vale la pena señalar que el efecto del evento en el rendimiento del mercado fue temporal y disminuyó dentro de los 5 días de negociación. Este estudio contribuye al creciente cuerpo de conocimiento sobre los valores estratégicos de la reputación de la empresa en general, y para la excelencia en SCM en particular.